ODI（Overseas Direct Investment），即境外径直投资，是指境内机构经境外径直投资阁下部门核准，通过缔造（独资、结伴、互助）、并购、参股等时势在境外缔造或获得既有企业或样式统统权、轨则权或经营处罚权等权利的步履。

跟着中国企业“走出去”法子的加速，资金的合规出海一经成为企业跨境投资的挫折一环，闇练掌合手ODI政策也成了企业、银行责任主说念主员的必修课。商务部数据露馅：2023年全行业对外径直投资10418.5亿元东说念主民币，较上年增长5.7%（折合1478.5亿好意思元，增长0.9%），其中，对外非金融类径直投资9169.9亿元东说念主民币，增长16.7%（折合1301.3亿好意思元，增长11.4%）。我国企业在“一带通盘”共开国度非金融类径直投资2240.9亿元东说念主民币，增长28.4%（折合318亿好意思元，增长22.6%）。

一、ODI的投资范围

中国企业开展跨境投资，濒临着诸多挑战和不细则性。国度为推动境外投资陆续合规开展，对企业的境外投资标的进行了一定的法式。

1、饱读舞类样式。支柱境内有武艺、有条目的企业积极妥当开展境外投资四肢，鼓励“一带通盘”树立，潜入国外产能互助，带动国内上风产能、优质装备、适用时期输出，提高我国时期研发和分娩制造武艺，弥补我国动力资源穷乏，推动我国关系产业提质升级。主要包括基础设施境外投资、境外缔造研发中心、农林牧副渔投资互助、物流事业投资等。

2、轨则类样式。轨则境内企业开展与国度和平发展酬酢蓄意、互利共赢通达计谋以及宏不雅调控政策不符的境外投资，主要包括：房地产、旅馆、影城、文娱业、体育俱乐部等境外投资、赴明锐国度和地区开展境外投资、不合适投资见解国治安的境外投资等。

3、不容类样式。不容境内企业参与危害或可能危害国度利益和国度安全等的境外投资，主要包括：赌博业、色情业等境外投资、未经批准的军事工业中枢时期境外投资等。

二、ODI主要门径

现在，ODI主要波及商务部和发改委的审批和备案、银行的业务登记和资金汇出、外管局的外汇监管等多个门径。

企业在银行开展ODI业务，一般会履历以下阶段：

企业和银行责任主说念主员齐必须见谅以下几点：

1、企业汇出前期用度前应在场地地银行办理前期用度登记。企业汇出境外的前期用度，累计汇出额原则上不跳跃中方拟投资总数的15%。（前期用度范畴轨则）

2、企业在汇出前期用度之日起6个月内仍未缔造境外投资样式或购买境外办公用房的，应向场地地银行申报其前期用度使用情况并将剩余资金清偿。如确有客不雅原因，开户主体可提交讲明函向原登记银行请求宽限，但期限整个最长不得跳跃12个月。（前期用度时期轨则）

3、企业办理ODI资金汇出，需向银行提供境外投资资金起首讲明注解、资金使用诡计和企业关联权力机构对于境外投资的关系有磋议以及公约等真的性讲明注解材料。（资金的起首、行止）

4、境外企业减资、转股等需要汇回资金的，境内投资主体在场地地银行办理变更登记后，可在银行办理后续老本样式结算账户开立、汇回资金入账等手续。（资金汇回）

5、 境外放款转为对境外公司股权的，应先向场地地外汇局请求办理境外放款变更或刊出登记。（债转股）

6、境外投资汇回利润可保留在企业频似锦式外汇账户、老本样式结算账户或径直结汇。（汇回利润的使用）

7、境外投资企业（含境内住户个东说念主在境外缔造的额外见解公司）的境内投资主体应于每年1月1日至6月30日（含）时代，通过老本样式信息系统企业端、银行端向外汇局报奉上年度境外企业存量权利关系信息。（存量权利登记）

三、ODI的主要法律规则体系

四、风险留意

连年来，部分企业ODI业务存在不法式的步履，比如未推论备案手续违纪开展境外投资、未充分开展尽调即盲目开展投资、投资样式不合适国度政策导向等，以至有的企业假造投资样式违纪将资金借说念ODI流出。各市集主体需见谅以下风险痕迹：

1、母公司经营欠安，欠债压力大，资金盘活贫困，但仍宝石境外投资；

2、境外实验的投资范畴远超境内母公司注册老本，突显“母小子大”的相当特征；

3、境外投资样式与境内母公司的主商业务统统不关系；

4、母公司投资资金起首相当，非母公司自有资金，而是来自境内个东说念主或地下银号，涉嫌洗钱、借说念ODI造孽回荡资金；

5、境内母公司为缔造不久的壳公司，莫得实体经营；

6、企业永久无经营，却倏得有大额资金入账；

对于ODI样式出现的各样风险信号，各监管部门不成仅追求业务历程完好、票据名义合规，而应透视业务实验，陆续见谅样式的后续开展情况，进一步法式企业的境外投资步履，为国度的“走出去”计谋提供有劲支柱。

（转自：智汇大叔）九游娱乐(China)官方网站

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